Le climat qu’on entretient aujourd’hui est un peu malsain parce que depuis un certain temps, les analystes expliquent que :
- L’inflation est finie
- La FED commence à tempérer
- Les chiffres sur l’inflation sont positifs
Sommaire de l'article
Le principe de Warren Buffett
Actuellement, on court vraiment le risque de baisse du marché
- Le Nasdaq perd presque 3%
- Apple perd l’équivalent de 3%
A noter que Apple est une valeur intéressante parce que Warren Buffett a environ 40% de son portefeuille sur cette action même si tout le monde se dit qu’il fait n’importe quoi.
D’ailleurs, quand on parle de Warren Buffett, il y a beaucoup de gens qui ne maîtrisent pas le personnage ou qui le sous-estiment. En effet, il a l’allure d’un gentleman, de quelqu’un qui est trop gentil et c’est quelqu’un de sympa même si c’est un redoutable investisseur et homme d’affaires.
La règle numéro 1 de Warren Buffett
“Ne pas perdre d’argent“
Beaucoup de gens ont interprété cette phrase en disant qu’il ne faut pas perdre de l’argent sur les marchés. Or, dans le passé, Warren Buffett a déjà eu une période de 5 ans durant laquelle il perdait de l’argent. Néanmoins, il sait une chose, c’est que beaucoup de gens se précipitent sur les marchés :
- Sur la base des émotions
- Sur la base de ce que disent les autres
- Sur la base de la psychologie.
D’ailleurs, c’est comme le cas du BTC, il y a un an, je vous disais arrêtez de rêver, ceux qui pensent que le Bitcoin va aller à 100.000 dollars vont se faire mal. Un an après, le Bitcoin vaut exactement 17398.
Quand Warren Buffett dit ne pas perdre de l’argent, il ne dit pas impossible de perdre de l’argent. Il dit qu’il faut acheter un actif qui a de la valeur, c’est-à-dire un actif qui dans 5 ans, 10 ans, 15 ans, 20 ans va vous permettre de gagner de l’argent. Comment ?
Warren Buffett a acheté Coca-Cola en 1988 en misant un milliard de dollars. Aujourd’hui, les dividendes de Coca-Cola lui rapportent la bagatelle de 700 millions de dollars.
Par ailleurs, il a également investi dans Apple, il détient 1 milliard de dollars de dividendes.
Dividende : C’est la partie des bénéfices qui est reversée aux actionnaires. C’est quelque chose que les actionnaires vont recevoir sans prendre en compte la progression du titre.
A titre d’exemple, Warren Buffett a acheté Apple en 2014, ça valait 13$ :
- Il a gagné sur la possession du titre
- Il gagne grâce aux dividendes versés par Apple
Le raisonnement de Warren Buffett
Aujourd’hui, même si Apple s’effondre, il va renforcer sa position.
Quand il dit ne pas perdre de l’argent, cela signifie investir dans une chose qui va lui rapporter de l’argent, dans une boîte qui est rentable, si possible à détenir à vie. Il explique d’ailleurs que la meilleure manière de détention d’une action c’est à l’éternité.
Que fait Warren Buffett avant d’acheter une action ?
- Il va bien réfléchir
- Il va bien analyser
- Il va s’assurer que l’entreprise est costaud
- Quand il va y aller, il va mettre les moyens
- Si l’action est en baisse, il va l’ignorer. Pourquoi ? Parce qu’à court terme, on a la folie des marchés, l’analyse technique domine. Et à long terme, on a à un certain moment la valeur, à savoir les fondamentaux qui reprennent le dessus.
Va-t-on rentrer dans un krach sévère ?
- Le Nasdaq est toujours vendeur, il a perdu presque 30% de sa valeur
- Le SNP est toujours vendeur, on a eu un rebond mais on est toujours dans une tendance baissière, il a perdu depuis les plus bas 25%
Contrairement aux précédentes crises, on a dessiné un marché haussier historique :
- On a des injections massives de liquidité
- On a une hausse historique
- On a une inflation record
- On a des dettes publiques records
- On a des taux d’intérêt qui vont augmenter
- On a un risque de récession économique
- On a un excès, c’est-à-dire des marchés qui ont monté
Actuellement, nous sommes sur des niveaux très intéressants. Pour un investisseur à long terme, le marché commence à être bien valorisé. Néanmoins, c’est une question de timing, il faut être très patient dans ce type de marché.
Selon Morning Star, on est sur un marché qui est très sous-évalué mais on rentre dans une crise profonde. Si on rentre dans un crack qui est dangereux, on peut avoir une folie et cette folie va pousser les prix à la baisse. Pendant cette période de folie, il y a beaucoup de gens qui vont paniquer et crier la fin du monde, et c’est normal.
L’arnaque des marchés
Les marchés se fichent de ce que disent les gens, ils ont leur propre logique, il faut le comprendre. Comme c’était le cas de l’Euro par exemple, tout le monde s’est fait avoir et était vendeur alors qu’il a ensuite explosé à la hausse.
Quand vous prenez une décision, il faut être totalement autonome. C’est la même chose sur les actions, le marché est clairement vendeur. Les plus belles boîtes sont en train de baisser : Amazon, Apple, AMD, Nvidia, NVAX, Google, Méta, Microsoft, etc…
Ainsi, on est actuellement dans un marché baissier qui va faire très mal, qui va faire souffrir beaucoup de gens mais pour un investisseur long terme, cela peut représenter l’opportunité de la décennie.
La philosophie de la valeur de Warren Buffett
Cette philosophie signifie acheter quelque chose qui a de la valeur.
Me concernant, j’ai commencé à investir à Dubaï en 2015. Ensuite, le marché s’est effondré et a perdu 30 à 40%. J’ai renforcé ma position en 2017, puis en 2018, puis en 2020 et actuellement je n’achète plus à Dubaï parce que tout explose à la hausse. J’ai donc acheté quand le marché baissait, quand tout le monde disait que c’était la fin du monde.
Je ne sais pas si ce qui se passe actuellement est le point bas mais il faut se préparer dès à présent à ce qui va arriver.
Qu’est ce qui va se passer ?
On a un marché qui continue de baisser et ensuite on a un point bas, une folie, une panique totale, tout le monde va dire que c’est la fin du monde. Et c’est le moment bien précis où des gens comme Warren Buffett se disent, est-ce que ça vaut le coup d’investir ? D’où le concept de la valeur, c’est-à-dire que si une chose vaut 100 et que le marché le valorise à 10, est-ce que ça vaut le coup de l’acheter ? 99% des gens vont avoir peur et fuir. Et il y a le top 1% qui va se dire, il faut acheter. Néanmoins, cela nécessite un mindset, une préparation, des connaissances, des compétences.
Bref, si le marché s’effondre, 99% des gens vont abandonner et une petite minorité va se dire et si c’était le moment de miser gros ?
Lancement de mon nouveau programme TKL Value Mastery
Mon programme TKL Value Mastery est un programme exceptionnel à vie dans lequel je combine la folie de la psychologie à savoir l’analyse technique avec l’analyse fondamentale. C’est hyper costaud, je vous explique tout de A à Z. A noter que ce n’est pas une boule de cristal, je ne sais pas si le marché est sur un point bas, mais lorsque les actions comme Amazon perdent de leur valeur, au lieu de paniquer, il va falloir être prêt. Le but du programme est justement de vous initier à tout ça, c’est sans doute le meilleur programme depuis la création de la TKL.
Conclusion
Aujourd’hui, l’investissement est une obligation. D’ailleurs, il ne faut pas compter sur sa retraite, sur des conseillers financiers. Il faut être hyper vigilant et être prêt à saisir les opportunités. Dans ce type de marché, il ne faut pas se prendre pour quelqu’un de très intelligent, il faut juste être patient et bien maîtriser le côté technique, le côté mindset, puis attendre et ne pas hésiter à saisir les opportunités.
